Phục hồi các ý nghĩa. Tiền là gì? phần 3

2024 Tác giả: Seth Attwood | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2023-12-16 16:20

Khởi đầu

Trong phần này tôi muốn trình bày chi tiết cách thức hệ thống thuộc địa hiện đại ăn cướp của các quốc gia được gọi là "đang phát triển", được xây dựng trên hệ thống tài chính quốc tế với các loại tiền tệ được gọi là "dự trữ", hoạt động như thế nào ngày nay. Bây giờ có khá nhiều người nói về điều này, nhưng cho đến nay, thật không may, tôi vẫn chưa thấy lời giải thích về cơ chế này có thể hiểu được đối với hầu hết mọi người trong số họ. Và đôi khi thậm chí có những phiên bản giải thích sai lầm, điều này càng khiến mọi người bối rối trong việc hiểu chủ đề này.

Hãy bắt đầu bằng cách xem xét một mô hình đơn giản về thương mại quốc tế giữa hai quốc gia. Ví dụ, chúng ta hãy lấy ví dụ, việc Nga bán dầu ra nước ngoài, nếu việc này diễn ra trong một hệ thống trao đổi công bằng.

Ở giai đoạn đầu, chúng tôi bán dầu của mình cho một quốc gia X với một đồng tiền nhất định của quốc gia X. Nhưng bên trong nước Nga, chỉ có đồng rúp của Nga mới có thể được sử dụng làm tiền. Do đó, đồng tiền của nước X được Ngân hàng Trung ương đổi lấy rúp theo một tỷ giá hối đoái nhất định. Hơn nữa, những đồng rúp này đi vào nền kinh tế Nga dưới hình thức trả lương cho nhân viên của các công ty dầu mỏ, các khoản thanh toán cho dịch vụ hoặc hàng hóa mà các công ty dầu mỏ đã nhận từ các tổ chức khác, cũng như thông qua việc nộp thuế cho số tiền này dưới các hình thức thanh toán nhất định. từ ngân sách (một lần nữa, tiền lương hoặc các khoản thanh toán cho hàng hóa hoặc dịch vụ).

Nhưng chúng ta có sự mất cân đối trong nền kinh tế đất nước, vì rúp đã vào nền kinh tế, nhưng không có hàng hóa và dịch vụ tương ứng tương ứng với số tiền này, vì hàng hóa dưới dạng dầu đã đi đến nước X. Nếu mọi thứ cứ thế này theo cách đó, lạm phát sẽ bắt đầu trong nước, tức là sức mua của đồng tiền giảm.

Do đó, để khôi phục sự cân bằng, bắt buộc phải thực hiện giai đoạn 2, trong đó Nga nhận hàng hóa hoặc dịch vụ với số tiền tương đương bằng đơn vị tiền tệ của nước X từ nước X, nước đã nhận dầu của chúng tôi.

Các công ty thương mại, để mang hàng hóa từ quốc gia X đến Nga để bán, đổi đồng rúp mà họ có (vốn tự có hoặc tiền đi vay) tại Ngân hàng Trung ương lấy tiền tệ của quốc gia X. Sau đó, họ mua hàng hóa ở quốc gia X, mang theo. sang Nga, nơi họ bán lại chúng với giá rúp mà trước đây đã được trả cho dầu bán ra nước ngoài.

Nền kinh tế đã phục hồi số dư tiền phát hành vào lưu thông và hàng hóa có thể mua được, vì hàng hóa từ quốc gia X xuất hiện với số lượng tương đương số tiền nhận được để bán dầu. Không có lý do cho lạm phát.

Nhân tiện, hãy lưu ý rằng trong sơ đồ này, việc bán dầu ra nước ngoài bằng đồng tiền nào, cho đồng rúp hay đơn vị tiền tệ của quốc gia X. Nếu chúng ta quyết định rằng dầu sẽ chỉ được bán với đồng rúp, thì trong trường hợp này, Việc đổi tiền của quốc gia X lấy rúp sẽ không được sản xuất bởi một công ty Nga bán dầu từ Nga, mà bởi một công ty nước ngoài từ quốc gia X mua dầu này.

Một điểm rất quan trọng nữa là tiền tệ nhận được trong quá trình trao đổi từ quốc gia X giữa giai đoạn thứ nhất và thứ hai được giữ trong Ngân hàng Trung ương mọi lúc.

Điều thú vị nhất là sơ đồ được mô tả ở trên không phải là một loại mô hình hư cấu, trừu tượng nào đó. Theo một kế hoạch tương tự, Liên Xô đã buôn bán với các nước xã hội chủ nghĩa từ năm 1950 đến năm 1964. Một thỏa thuận về trao đổi hàng hóa đã được ký kết giữa hai quốc gia, theo đó các ngân hàng được phép đã được lựa chọn, được hướng dẫn lưu giữ hồ sơ về các hoạt động này. Việc hạch toán này được thực hiện trong cái gọi là "bù trừ rúp", khi một số hàng hóa được giao từ Liên Xô đến một quốc gia nhất định với một số tiền nhất định, nó được ghi vào "bù trừ rúp" trên các tài khoản đặc biệt tại các ngân hàng được phép. Trong trường hợp giao hàng trở lại từ một quốc gia cụ thể cho Liên Xô, số tiền "bù trừ rúp" tương ứng đã được ghi nợ từ tài khoản này. Sự khác biệt duy nhất với sơ đồ của chúng tôi là một đơn vị kế toán đặc biệt đã được sử dụng để hạch toán - “đồng rúp bù trừ”, chứ không phải đơn vị tiền tệ của một trong hai quốc gia tham gia trao đổi. Sau năm 1964, một “đồng rúp có thể chuyển nhượng” đặc biệt được giới thiệu để trao đổi giữa các nước CMEA. Tiền tệ quốc gia được trao đổi để thanh toán bù trừ hoặc chuyển nhượng rúp theo tỷ giá cố định chính thức.

Nhưng hệ thống thương mại quốc tế ngày nay không hoạt động chính xác như vậy.

Thứ nhất, chủ sở hữu của các công ty bán bất cứ thứ gì ra nước ngoài, kể cả dầu mỏ, không có ích lợi gì khi mang tất cả ngoại tệ thu được từ việc bán sang Nga. Việc rút ngay một phần số tiền thu được thông qua các công ty nước ngoài về tài khoản tại các ngân hàng nước ngoài sẽ dễ dàng hơn nhiều. Ví dụ: với giá trị thị trường là 60 đô la mỗi thùng, dầu được bán từ Nga cho công ty nước ngoài của chính họ với giá, ví dụ: 30 đô la mỗi thùng (ví dụ: giá trị được lấy có điều kiện). Theo đó, số tiền chênh lệch 30 USD / thùng, về nguyên tắc, không đến Nga, mà ngay lập tức ở nước ngoài.

Tuy nhiên, trong số các loại tiền được chuyển đến Nga, một số khác được trả dưới dạng cổ tức cho các cổ đông nước ngoài, mà ngày nay thực tế là tất cả các công ty dầu mỏ, bao gồm cả các công ty thuộc sở hữu nhà nước. Phần đô la này cũng không phải ở Nga, mà ở nước ngoài, tức là nó được đổ vào nền kinh tế của các quốc gia khác.

Hơn nữa, ngân hàng trung ương không mua toàn bộ tiền tệ mà chỉ mua một phần của nó. Luật quản lý ngoại hối quy định quyền của Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga thiết lập tiêu chuẩn bắt buộc bán thu nhập ngoại hối. Trong các giai đoạn khác nhau, nó được thiết lập từ 50% đến 75% (sau cuộc khủng hoảng 1998). Sau đó, đã có thời kỳ tiêu chuẩn này được hạ xuống 25%, và bây giờ Ngân hàng Trung ương nói chung đặt nó bằng 0%, vì nó đang theo đuổi chính sách tự do hóa thị trường ngoại hối.

Bản chất của tiêu chuẩn này là khi nó có hiệu lực, tất cả những người tham gia giao dịch ngoại hối có nghĩa vụ bán một phần tiền tệ được thiết lập theo tiêu chuẩn với tỷ giá cố định do Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga quy định và họ có thể bán. chỉ phần còn lại của tiền tệ trên trao đổi tiền tệ theo tỷ giá thương mại.

Nhưng thực tế là Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga đã thiết lập tiêu chuẩn bán bắt buộc là 0% hoàn toàn không có nghĩa là Ngân hàng Trung ương đã ngừng bán hoặc mua tiền tệ trên thị trường ngoại hối hoàn toàn. Điều này chỉ có nghĩa là Ngân hàng Trung ương đã từ chối sử dụng quyền được pháp luật trao cho Ngân hàng Trung ương để mua tiền tệ theo tỷ giá mà Ngân hàng Trung ương đã ấn định. Trên thực tế, nghĩa là nó đã trở thành một nhà đầu cơ tiền tệ khác trên sàn chứng khoán, mua và bán tiền tệ, giống như tất cả những người tham gia thị trường khác, với tỷ giá được xác định trong quá trình giao dịch bởi một người bán tiền tệ cụ thể.

Điều thú vị nhất là Ngân hàng Trung ương tiếp tục thường xuyên mua ngoại tệ, vì nó là đại lý của Bộ Tài chính Liên bang Nga về các giao dịch ngoại hối trong việc thực hiện cái gọi là “quy tắc ngân sách”. Điều này rất thú vị, nhưng chúng ta sẽ xem xét nó một chút sau. Vấn đề chính là Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga không trao đổi tiền tệ từ dự trữ của mình cho chính phủ, mà thay mặt Bộ Tài chính Liên bang Nga mua tiền tệ theo tỷ giá thị trường trên sàn giao dịch tiền tệ.

Đồng thời, các nhà đầu cơ tiền tệ đối với hoạt động này được tính hai lần, vì theo luật hiện hành, tất cả các khoản thanh toán ở Liên bang Nga, bao gồm cả việc nộp thuế, đều được thực hiện bằng đồng rúp. Có nghĩa là, các công ty dầu mỏ, để trả thuế khi bán dầu, trước tiên phải bán số đô la mà họ nhận được cho các ngân hàng thương mại trên sàn giao dịch tiền tệ. Sau đó, họ nộp thuế bằng đồng rúp, vào ngân sách của Liên bang Nga, sau đó Bộ Tài chính Liên bang Nga chuyển một phần số tiền này cho Ngân hàng Trung ương, để ngân hàng này lại mua đô la trên sàn giao dịch tiền tệ. Có nghĩa là, các ngân hàng thương mại nhận được một khoản hoa hồng thích hợp trước tiên khi các công ty dầu mỏ đổi đô la sang rúp, và sau đó khi Ngân hàng Trung ương đổi lại rúp lấy đô la cho Bộ Tài chính.

Cũng có một điều thú vị là kể từ tháng 2/2017, Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga và Bộ Tài chính đã phân loại dữ liệu về việc mua ngoại tệ trên thị trường trong nước, bản thân nó đã mang tính gợi ý.

Ngoài ra, Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga tiếp tục thường xuyên mua ngoại tệ trên sàn giao dịch để bổ sung cho cái gọi là dự trữ vàng và ngoại hối. Và đây là nơi mà niềm vui bắt đầu. Thực tế là hầu hết cả vàng và dự trữ ngoại hối của Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga và "quỹ dự trữ" và "quỹ phúc lợi quốc gia" hoàn toàn không được lưu trữ bằng đô la! "Các khoản vay từ chính phủ liên bang Hoa Kỳ" là được gửi đến ngân sách Hoa Kỳ, và thay vì chúng, Ngân hàng Trung ương và Kho bạc nhận "nghĩa vụ nợ", tỷ lệ hiện dao động từ 1,2% đến 2,8%, tùy thuộc vào thời gian vay từ 1 tháng đến 30 năm. Nhưng, nếu bạn nghĩ rằng đây là lãi hàng năm, như trường hợp cho vay ở các ngân hàng thương mại, thì bạn đã nhầm to. Đây chính xác là lợi nhuận mà bạn có thể nhận được khi mua trái phiếu này. Có nghĩa là, ban đầu trái phiếu được bán dưới mệnh giá của nó, và cuối cùng được mua lại ở mệnh giá đã chỉ định. Nghĩa là, với lợi suất trái phiếu 10 năm là 2,48%, một trái phiếu có mệnh giá $ 1000 sẽ được bán cho bạn với giá $ 975,2. Do đó, nếu chúng ta tính toán lại thu nhập nhận được theo kỳ hạn hàng năm, chúng ta sẽ chỉ nhận được 0, 248% mỗi năm!

Bây giờ hãy so sánh lãi suất 0,248% của trái phiếu Mỹ với lãi suất của các khoản vay từ các ngân hàng thương mại. Ví dụ, gần đây, một trong những ngân hàng nhất quyết đề nghị cho tôi vay một khoản vay “với điều kiện có lợi” trong 5 năm với lãi suất 29,5% / năm (tôi đã được gửi ngay đến địa chỉ thích hợp).

Tất cả điều này tôi muốn nói là trên thực tế, số tiền được trao cho chính phủ liên bang Hoa Kỳ thực tế là miễn phí.

Nhưng trong kế hoạch thương mại quốc tế mà chúng tôi đang xem xét, điều quan trọng nhất là số tiền được đầu tư vào các nghĩa vụ nợ của chính phủ liên bang Hoa Kỳ với lý do hình thành các quỹ dự trữ và tất cả các loại "dự trữ" trên thực tế đều được rút ra khỏi nền kinh tế Nga. Đối với số tiền này, cũng như không phải tất cả các khoản khác được rút ra dưới dạng cổ tức hoặc thông qua các công ty nước ngoài, chúng tôi phải mua một lượng lớn hàng hóa, thiết bị, công nghệ ở nước ngoài. Và nếu tất cả những điều này được cộng lại với nhau, thì chúng ta sẽ nhận được hơn một nghìn tỷ đô la, vì dự trữ vàng và ngoại hối của Ngân hàng Trung ương Liên bang Nga và số tiền trong quỹ dự trữ của chính phủ Nga ngày nay đã vượt quá 500 tỷ đô la.

Hơn nữa, kế hoạch này đang được thực hiện bởi các nước phương Tây không chỉ ở Nga, mà trên thực tế ở tất cả các nước trên thế giới, những nước có đồng tiền không được đưa vào danh sách gọi là "tiền tệ dự trữ". Hãy để tôi nhắc bạn rằng ngày nay danh sách "tiền tệ dự trữ" bao gồm đô la Mỹ, bảng Anh, franc Thụy Sĩ, yên Nhật và Euro. Trên thực tế, đây là những quốc gia được phép thu thập cống phẩm của các quốc gia khác dưới chiêu bài “dự trữ vàng và ngoại hối”. Đồng thời, việc phân chia cống phẩm giữa các quốc gia tương ứng với phần mà đồng tiền này hoặc đồng tiền đó chiếm giữ trong kho dự trữ vàng và ngoại hối của quốc gia này hoặc quốc gia đó. Có nghĩa là, nếu các nước trong khu vực Thái Bình Dương-Châu Á trong dự trữ của họ có tỷ lệ dự trữ lớn bằng đồng Yên Nhật, thì do đó, Nhật Bản sẽ nhận được nhiều thu nhập hơn từ các nước này có lợi cho mình. Nói chung, quy trình, sử dụng đồng đô la làm ví dụ, trông giống như sơ đồ sau.

Các ngân hàng thương mại cung cấp cho các công ty Hoa Kỳ các khoản vay bằng đô la để mua hàng hoá và dịch vụ ở các nước thuộc địa. Nếu các ngân hàng thương mại không có đủ đô la, thì Hệ thống Dự trữ Liên bang sẽ in bao nhiêu đô la mới nếu cần, vì ngày nay không cần tài sản thế chấp thực sự cho số tiền được phát hành và không có sự kiểm soát đối với Fed bởi xã hội hoặc nhà nước Mỹ.

Các công ty thương mại sử dụng số tiền này để mua hàng hoá và dịch vụ ở các nước thuộc địa, thông qua đó họ thâm nhập vào thị trường Hoa Kỳ. Nhưng cho đến nay họ không thể bán chúng, vì nền kinh tế Hoa Kỳ không có đủ số lượng đô la cần thiết để mua chúng.

Các ngân hàng trung ương của các nước thuộc địa trao đổi một phần đô la vào trong nước và sử dụng chúng để mua các nghĩa vụ nợ của chính phủ liên bang Hoa Kỳ. Các khoản nợ phải trả đã nhận tạo thành "quỹ dự trữ ngoại hối" và các "quỹ dự trữ" khác.

Chính phủ liên bang Hoa Kỳ, sau khi nhận được đô la thực từ ngân hàng trung ương của các nước thuộc địa, chỉ đạo họ thanh toán các chi phí của ngân sách nhà nước Hoa Kỳ, nghĩa là trả lương cho công chức và quân đội, trả các khoản phúc lợi xã hội khác nhau, như cũng như các chi phí khác.

Do đó, sau khi đi qua chuỗi này, đô la thực sẽ đến tay công dân Hoa Kỳ, những người có thể sử dụng số tiền này để mua hàng hóa và dịch vụ từ các công ty Mỹ đã mua ở các nước thuộc địa. Theo đó, các công ty Mỹ, bằng cách bán lại hàng hóa và dịch vụ, có thể hoàn trả các khoản vay đã vay trước đó cho các ngân hàng thương mại.

Tất nhiên, không phải tất cả đô la tham gia vào các quá trình được mô tả đều đi theo chuỗi này, vì các ngân hàng trung ương của các nước thuộc địa không mua hết số lượng tiền tệ đi vào nước này. Đây chỉ là phần cấu thành thuế thuộc địa thu được thông qua hệ thống tài chính quốc tế. Ngoài ra còn có một vòng luân chuyển chung của tiền và hàng hóa, cần thiết để đảm bảo cho quá trình thực tế khai thác tài nguyên hoặc sản xuất hàng hóa. Nhưng những khoản tiền được rút ra khỏi nền kinh tế của các nước thuộc địa với lý do hình thành các nguồn dự trữ khác nhau, cuối cùng sẽ làm tăng phúc lợi cho công dân của chính những nước có tiền tệ được sử dụng làm dự trữ. Nếu có một sự trao đổi công bằng, như được trình bày ở trên trong sơ đồ đầu tiên, thì bên thứ hai phải cung cấp lại hàng hóa, tài nguyên hoặc dịch vụ cho toàn bộ số tiền đã được thanh toán cho hàng hóa hoặc tài nguyên của nước thuộc địa.

Nhưng việc rút tiền thật qua các ngân hàng trung ương dưới chiêu bài "dự trữ" không phải là cơ chế duy nhất để thu cống từ các nước thuộc địa. Có những cách khác mà chúng ta sẽ xem xét trong phần tiếp theo.

Tiếp tục